Topics DeFi
Bybit Learn
Bybit Learn
Beginner
9 нояб. 2021 г.

Les meilleures DApps DeFi (2022)

La DeFi a peut-être été le mot à la mode de 2020 en crypto.

Signifiant « finance décentralisée », 2020 a été l’année de la montée en flèche du mouvement, avec des tokens DeFi tels qu’Uniswap provoquant des fluctuations massives sur les marchés, atteignant des sommets historiques. La plupart des projets DeFi sont hébergés sur la blockchain Ethereum. En effet, selon Coindesk, « la DeFi définit maintenant Ethereum ». Ces projets sont gérés par des applications décentralisées (DApps).  Dans cet article, Bybit se penche sur les meilleures DApps DeFi disponibles à l’aube de 2021.  

Qu’est-ce qu’une DApp ?

Une application décentralisée (DApp) est une application logicielle fonctionnant sur une blockchain. Contrairement aux applications basées sur Internet, elles n’ont pas besoin d’une base de données centralisée pour fonctionner. Elles fonctionnent sur Ethereum, mais aussi sur d’autres blockchains qui exécutent des smart contracts, comme EOS et TRON. 

Certains membres de l’industrie financière envisagent que les DApps DeFi inaugurent une révolution en permettant aux gens de mener des affaires financières de manière totalement décentralisée et sans intermédiaire. Quelles sont donc les meilleures DApps DeFi ? Voici notre récapitulatif des dix meilleures DApps.

Maker Dao

Qualifié de « Godzilla du DeFi » par Coindesk, MakerDAO existe depuis le lancement d’Ethereum en 2015. Il s’agit d’une plateforme de prêt où les utilisateurs peuvent emprunter le stablecoin DAI, qui est adossé au dollar américain. La clé du succès de MakerDAO en tant que plateforme de prêt a été sa décentralisation.

Comme toutes les DApps, MakerDAO n’a pas de frontières. N’importe qui dans le monde peut l’utiliser. Personne n’est soumis à des contrôles d’identité ou de crédit, comme ce serait le cas s’il utilisait un service de prêt via une banque. Le DAI utilise des crypto-monnaies comme garantie, à savoir l’ETH, ou certains tokens basés sur Ethereum (ERC-20), dont le BAT.

Cette crypto-monnaie est bloquée jusqu’à ce que l’utilisateur soit prêt à rembourser le prêt et les frais encourus. Une fois qu’il l’aura fait, l’ETH sera libéré. Cependant, si le prix de l’ETH chute en dessous d’un certain point, il sera vendu pour payer le DAI qui a été emprunté, plus les éventuelles pénalités. Ces liquidations, ou la menace de celles-ci, contribuent à stabiliser la gouvernance du système MakerDAO. 

2. Uniswap

Uniswap est un exchange décentralisé (

DEX) qui permet à quiconque de participer aux transactions de tokens ERC-20 sans la gouvernance d’un organisme ou d’un intermédiaire centralisé. Il donne un accès sans autorisation aux services financiers, restant ainsi fidèle aux idéaux décentralisés de la blockchain Ethereum. 

Uniswap étant basé sur la blockchain Ethereum et utilisant des smart contracts, il remplace les fonctions traditionnelles de la bourse. Par exemple, les carnets d’ordres, avec leurs propres pools de liquidité automatisés et sans permission exécutés par des algorithmes. Ces pools de liquidité sont des paires de tokens ETH et ERC-20 qui sont swappés par les traders. Sur Uniswap, les utilisateurs sont incités à fournir des liquidités à ces pools en étant récompensés par une part de frais de trading. Lorsqu’ils offrent de la liquidité, les utilisateurs reçoivent des tokens appelés LP, qui permettent de suivre la quantité de liquidité qu’ils ont apportée.

Cette méthode d’apport de liquidité élimine la nécessité de compter sur les teneurs de marché. L’avantage d’utiliser Uniswap ou les DEX est qu’ils sont très bon marché. En effet, ils ne nécessitent qu’une maintenance minimale car ils sont hébergés sur la blockchain. En outre, ils sont également très sûrs et donc moins risqués.

3. Compound

Uniswap

Compound est une autre DApp d’emprunt et de prêt, construite sur la blockchain Ethereum. Elle permet aux utilisateurs d’emprunter et de prêter des crypto-monnaies à d’autres utilisateurs. Toutes ces opérations sont effectuées par le biais du protocole smart contract. D’autre part, les prêteurs peuvent gagner des intérêts sur les crypto-monnaies en ajoutant au pool de liquidité. Pour ce faire, les utilisateurs doivent d’abord connecter leur portefeuille Ethereum, tel que MetaMask. 

Les tokens utilisés sur Compound sont appelés cTokens. Ainsi, si un utilisateur dépose de l’ETH, il recevra des cETH en retour. En appliquant le même concept, disons qu’un utilisateur dépose USDT, il recevra cUSDT en retour. Ces tokens permettent aux utilisateurs de suivre la valeur des actifs qu’ils ont prêtés et les intérêts accumulés.

L’intérêt de chaque token fluctue en fonction de l’offre et de la demande de leurs crypto-monnaies natives. Cependant, en général, il sera toujours probablement plus élevé que l’intérêt offert par un compte d’épargne. Comme d’autres DApps, Compound a l’avantage de ne pas nécessiter de contrôle d’identité et de réduire les frais de transaction. En outre, le risque d’emprunt est minime, car les actifs sont surdimensionnés (une mesure de sécurité qui consiste à mettre en avant plus de l’actif que ce qui est nécessaire comme garantie). 

4. Curve

Curve

Curve est un DEX qui a rapidement gagné en popularité dans les dernières étapes de 2020 pour devenir l’une des DApps les plus utilisées en volume dans le monde. Comme Uniswap, il utilise des pools de liquidité automatisés. Toutefois, contrairement à Uniswap, il est explicitement conçu pour swapper des stablecoins et des tokens ERC 20 adossés à des bitcoins, tels que Wrapped Bitcoin (WBTC). Par conséquent, comme les coûts de maintenance sont plus faibles, les frais le sont aussi. 

Son interface n’est pas ce que l’on pourrait qualifier de grand public, mais cela pourrait bien être un stratagème délibéré. The Curve n’est pas conçu pour l’utilisateur grand public car son utilisation est très spécifique. Par conséquent, peu d’investisseurs ou de traders voudraient ou auraient besoin de swapper des stablecoins. Tout comme avec Uniswap, les utilisateurs peuvent gagner des récompenses en ajoutant des liquidités au pool de liquidités. Curve est également populaire auprès des farmers en raison de la forte utilisation de stablecoins dans le yield farming

Bien que les créateurs de Curve affirment que l’absence d’actifs pouvant être swappés augmente son efficacité opérationnelle, le fait que vous ne puissiez swapper que des stablecoins (et des tokens ERC-20 adossés à des bitcoins) pourrait également constituer un inconvénient du point de vue de l’utilisateur. 

5. DYdX

DYdX

DYdX est un autre DEX basé sur la blockchain Ethereum. Cependant, contrairement aux autres DEX, sur dYdX, vous pouvez prêter, emprunter et trader des crypto-monnaies sur marge. Il existe deux types de trading sur marge : le trading sur marge isolée et le trading sur marge croisée. Trois paires de transactions sont actuellement disponibles sur la plateforme : ETH/DAI, ETH/USDC et DAI/USDC.

En plus du trading sur marge, les utilisateurs peuvent prêter des actifs pour accumuler des intérêts et effectuer des transactions régulières sur ces actifs. Il y a quelques frais minimes de miner taker pour le trading. 

Les utilisateurs peuvent gagner des intérêts en prêtant des actifs à d’autres utilisateurs. Comme avec d’autres DApps de prêt, le risque pour le prêteur est faible en raison de la sur-collatéralisation. Pour les emprunts, le ratio de collatéralisation minimum sur dYdx est de 125 %.

6. Aave

Aave

Aave est une autre DApp d’emprunt et de prêt construite sur la blockchain Ethereum où les utilisateurs peuvent prêter leurs actifs et gagner des intérêts dans le processus. Pour ce faire, ils doivent connecter leur portefeuille Ethereum à la DApp. D’une certaine manière, elle est similaire à Compound. 

Cependant, Aave se distingue des autres par une fonctionnalité supplémentaire : les flash loans. En pratique, les flash loans sont des prêts qui ne sont valables que pour une seule transaction blockchain. Il permet une dette non garantie. Mais comment cela est-il possible ?

Cela est rendu possible parce que la transaction est réversible à tout moment si le prêt n’est pas remboursé. Les actifs pour les flash loans proviennent de pools de smart contracts. Les taux d’intérêt sur Aave pour les flash loans sont faibles, à seulement 0,30 %. En outre, les flash loans ont également ouvert la voie à des opportunités d’arbitrage. Pour ce faire, les traders peuvent obtenir un prêt, effectuer une transaction d’arbitrage, puis rembourser le prêt et les intérêts qui ont été accumulés. 

7. Yearn Finance (YFI)

Yearn Finance

Yearn Finance est l’un des nouveaux acteurs du milieu, lancé en juillet 2020, mais qui est rapidement devenu l’une des DApps DeFi les plus populaires. Il s’agit d’un agrégateur de rendement qui fait pratiquement tout le travail de yield farming pour vous. Il recherche automatiquement les DeFi DApps sur la blockchain Ethereum pour trouver les meilleurs rendements.

Le token YFI a connu une hausse remarquable de son prix après son lancement. Après un prix de lancement de 739 dollars en juillet, son prix a rapidement augmenté, atteignant plus de 43 000 dollars en septembre. Les analystes attribuent cette hausse à la grande confiance que les acteurs de l’espace DeFi accordent à Yearn Finance, dont la gamme de produits est en pleine expansion. 

Le principal produit s’appelle les coffres-forts, où les utilisateurs peuvent déposer leurs crypto-monnaies et obtenir des rendements en retour. Les coffres utilisent des stratégies plus complexes pour obtenir des rendements que leur produit original, qui s’appelle Earn. D’où la naissance du terme commun yEarn. 

8. Synthetix 

Synthetix

Synthetix permet aux utilisateurs de spéculer sur le prix d’actifs du monde réel, tels que d’autres crypto-actifs, des devises, des actions et des métaux précieux (entre autres), en utilisant des tokens ERC-20. Ces tokens, appelés actifs synthétiques ou « synths », peuvent suivre les prix de ces actifs.

Tout comme avec MakerDAO, où les utilisateurs doivent bloquer l’ETH comme garantie pour créer le stablecoin DAI, les utilisateurs de Synthetix doivent bloquer les Synthetic Network Tokens (SNX) comme garantie pour créer le stablecoin natif de la plateforme, Synthetic USD (sUSD). 

Pour acquérir les informations réelles sur le prix des actifs, Synthetix s’est associé à Chainlink et à sa technologie d’oracle pour fournir des flux de prix décentralisés. 

9. Newdex

Newdex

Jusqu’à présent, nous nous sommes concentrés exclusivement sur les DApps basées sur l’Ethereum, explorons ce qui se fait ailleurs. Newdex est le premier DEX à être basé sur la blockchain EOS. En décembre 2020, c’est la DApp EOS la plus populaire en termes de volume. Il fonctionne également sur la blockchain TRON.

Comme les autres DEX, Newdex ne requiert pas de KYC et n’a pas d’accès direct à vos fonds. Une grande variété de paires de trading EOS sont disponibles pour le trading et les chaînes latérales, y compris BOS et TLOS.

La scalabilité accrue d’EOS (par rapport à l’Ethereum) a donné à cette DApp un avantage en termes de transactions par seconde (TPS). Cependant, cela pourrait ne pas être un tel avantage après la mise en œuvre complète d’Ethereum 2.0. Néanmoins, Newdex est une excellente option pour les utilisateurs qui cherchent des alternatives à Ethereum. 

10. Augur

Augur

Vendu comme « votre plateforme de paris globale et sans limite« , Augur permet aux utilisateurs de parier sur un large éventail d’événements du monde réel, tels que les sports, l’économie et les élections. La société a levé 2 000 BTC et 100 000 ETH lors d’une ICO en 2015. 

Au cœur d’Augur se trouvent des tokens tradables connus sous le nom de Reputation (REP). Ces tokens peuvent être utilisés pour placer des paris, contester le résultat d’un pari et acheter des tokens de participation. Reputation est un nom approprié pour les tokens, car ils peuvent être reçus pour avoir raison sur un pari contesté. Ils peuvent également être reçus en achetant et en rendant compte d’un pari. 

Les utilisateurs achètent ou vendent des actions en fonction du résultat d’un événement. Les créateurs d’Augur considèrent la plateforme comme la réponse à un écosystème de paris « cassé », où les utilisateurs voient facilement leurs limites de paris abaissées et leurs comptes fermés. Comme Augur est 100% décentralisé et peer-to-peer, cela ne peut pas arriver. 

Le mot de la fin

Comme la DeFi continue à se développer, les DApps deviendront inévitablement de plus en plus répandues. Elles ont des avantages distincts par rapport aux applications conventionnelles, comme le fait qu’elles n’ont jamais de temps d’arrêt, que les utilisateurs ont un contrôle total sur leurs fonds et qu’elles ont des frais de transaction ultra-faibles. En outre, à mesure que l’utilisation des crypto-monnaies se répand, les gens seront sans doute attirés par la façon dont elles acceptent les crypto-monnaies comme moyen de paiement. Avec des DApps telles qu’Uniswap, elles peuvent être utilisées pour des revenus passifs.

Une étude de Blockchain Explorer a prédit que la « taille du marché des DApps devrait atteindre 21 070 millions de dollars US d’ici la fin de 2025« . Néanmoins, des défis subsistent. Elles peuvent être très coûteuses à développer et ont tendance à souffrir d’un manque de convivialité. Bien que ces facteurs soient en train de changer, il faudra sans doute encore un certain temps avant que les applications numériques ne se généralisent. 

Restez informé(e) avec les mises à jour de Bybit :

Visitez notre plateforme d’échange Suivez nos actualités via notre blog Réseaux sociaux : TwitterFacebookInstagramYouTube et LinkedIn Rejoignez-nous sur Telegram et Reddit Vous avez des questions ? Visitez notre centre d’aide

Vous avez une suggestion concernant cet article ou autre chose sur notre plateforme ? Partagez vos pensées et aidez-nous à améliorer notre contenu pour le reste de la communauté !