Gnosis (GNO) — это самый децентрализованный сайдчейн Ethereum с более чем 200K валидаторов, комиссиями за газ xDAI и масштабируемыми решениями для массового внедрения Web3.

 (ETH) страдал от плохой масштабируемости и высоких расходов, вызванных главным образом перегрузкой сети.

  В последние годы появилось множество решений, в основном в виде 

роллапов и сайдчейнов 

, для решения проблемы эффективности и снижения затрат Ethereum.

  Многие из них смогли предложить жизнеспособные альтернативы в виде значительно более удобного времени обработки транзакций и значительного снижения комиссий за газ. Однако многие из этих платформ страдают от ограниченной децентрализации из-за небольшого количества нод валидатора. В случае роллапов с использованием одного секвендерного узла, важной части архитектуры роллапов, существуют серьезные опасения по поводу экстремальных форм оперативной централизации.

К счастью, в экосистеме Ethereum есть проект, который действительно посвящён идее максимальной децентрализации блокчейна. Gnosis — это один из старейших и самых известных сайдчейнов Ethereum, который может похвастаться децентрализованной и надёжной сетью из более чем 200 000 валидаторов. Он начался как 

 (DApp) на Ethereum, ориентированное на рынки прогнозирования, но в 2022 году объединился с сайдчейном xDAI и сформировал новую организацию — Gnosis Chain. Слияние начало новую эру для единого проекта, который, вероятно, стал самым децентрализованным среди всех платформ блокчейна в более широкой экосистеме Ethereum, за исключением самого Ethereum.

Кроме того, сайдчейн Gnosis имеет преимущество, которое не может сравниться даже с Ethereum 

 — комиссии за газ в сети взимаются в xDAI, 

, косвенно привязанном к доллару США, что обеспечивает повышенную стабильность затрат для пользователей и разработчиков.

В этой статье мы подробно изучили Gnosis, лидера в децентрализации блокчейна во вселенной Ethereum.

Что такое криптовалюта для выявления гнозита?

 (GNO) — это сайдчейн Ethereum, который предлагает низкие расходы на транзакции, высокую масштабируемость и комиссии за газ, номинированные в стейблкоинах с привязкой к USD.

 Он отличается самой высокой степенью децентрализации, которая измеряется количеством валидаторов, среди всех связанных с Ethereum сайдчейнов и решений второго уровня. Gnosis является одним из самых известных и старейших блокчейн-решений, разработанным для решения героически недополученных проблем Ethereum с затратами и производительностью.

Первоначальный проект Gnosis, который теперь называется Gnosis 1.0, был разработан в 2015 году в качестве платформы для прогнозирования рынка. Он был запущен в виде DApp Ethereum и принадлежал компании-разработчику блокчейна Consensys. В 2017 году Gnosis перешла в независимую организацию и расширила свою сферу деятельности по созданию децентрализованных инфраструктурных решений для Ethereum. Это стало началом второго основного этапа проекта — Gnosis 2.0.

Параллельно с первоначальным проектом Gnosis ещё один ранний блокчейн, ориентированный на Ethereum, xDAI Chain, разрабатывал масштабируемый сайдчейн Ethereum, в котором для оплаты комиссий за газ использовался стейблкоин. xDAI и Gnosis объявили о слиянии в 2021 году, а новый проект под названием Gnosis Chain. В декабре 2022 года два проекта объединились на техническом уровне. В течение следующих нескольких лет Gnosis Chain зарекомендовал себя как ведущий сайдчейн Ethereum, который предлагает низкие расходы и высокую масштабируемость, а также управляет обширной сетью из более чем 200 000 валидаторов.

В начале 2024 года единый проект объявил о следующем крупном этапе — Gnosis 3.0, который направлен на использование превосходных технических свойств сайдчейна и обширной децентрализованной сети для питания популярных 

приложений в различных секторах, особенно в таких областях, как платежи, финансовая инфраструктура и 

Несмотря на то, что Gnosis отдалилась от нишевого акцента на рынках прогнозирования, она поддерживает DApp, посвященные этой специализированной сфере. На самом деле, Gnosis продолжает рассматриваться как ведущая платформа, специализирующаяся в этой области, а его токен GNO сохраняет ведущую позицию по рыночной капитализации в категории рынков прогнозирования криптоиндустрии.

 формирует инфраструктурную основу всей экосистемы гнозирования. Его сайдчейн привязан к Ethereum и отличается пятисекундным временем подтверждения блока и низкими комиссиями за газ. Например, в декабре 2024 года сеть зарегистрировала средние комиссии за газ около $0,04.

Гнозная сеть унаследовала большинство свойств оригинальной сети xDAI. В ней используется криптовалюта стейблкоина xDAI, которая привязана к 

алгоритмическому стейблкоину 

 (DAI), который, в свою очередь, привязан к доллару США.

 Таким образом, xDAI косвенно привязан к Greenback. Использование фиатного стейблкоина обеспечивает повышенную стабильность и уверенность для пользователей и разработчиков, использующих сеть гнозирования.

Более 200 000 валидаторов сети (на начало 2025 года) делают Gnosis абсолютным лидером в децентрализации среди всех связанных с Ethereum сайдчейнов, роллапов второго уровня и аналогичных платформ. Децентрализованный характер сети помогает обеспечить высокий уровень безопасности, прозрачности и доверия к платформе.

В настоящее время Gnosis Chain поддерживает около 200 DApp в самых разных сферах, включая аналитику блокчейна, 

 (NFT), рынки прогнозирования, кошельки и многое другое. Приложения, связанные с DeFi, такие как протоколы оплаты, управляющие ликвидностью и платформы децентрализованной 

 (DEX), а также проекты инфраструктуры блокчейна, такие как орлаки, протоколы обмена данными и децентрализованные наборы инструментов для разработки, — это ниши, наиболее известные в цепочке.

Как работает сеть гнозисов?

блокчейн, совместимый с 

 (EVM), который использует модель подтверждения 

 (PoS) для обеспечения консенсуса в сети и модель с двумя токенами для обеспечения работы сети.

  Валидаторы в сети получают право обрабатывать блоки транзакций, 

 токены GNO. Gnosis не поддерживает делегирование стейкинга, поэтому если вы хотите внести в стейкинг GNO без запуска узла валидатора, можно использовать внешние платформы стейкинга или 

, которые поддерживают токен.

  Примерами могут служить StakeWise (SWISE) и Chorus One.

Для запуска узла валидатора и поддержки обработки блоков Gnosis Chain необходимо загрузить необходимое программное обеспечение и внести в стейкинг как минимум 1 GNO (около $264 на 7 января 2025 года). Программное обеспечение, необходимое для работы узла валидатора на платформе Gnosis, практически такое же, как и для валидации Ethereum, с некоторыми незначительными изменениями. Это умеренное минимальное требование к стейкингу и настройка программного обеспечения, практически идентичные настройкам Ethereum, являются важными причинами, по которым Gnosis имеет огромную сеть из более чем 200 000 валидаторов.

Валидаторы могут запустить нод либо через облако, либо с помощью собственного оборудования. Тем не менее, проект Gnosis прямо рекомендует использовать последний вариант для обеспечения максимальной безопасности, устойчивости к цензуре и надёжной нейтральности.

время как ноды валидатора вносят средства в стейкинг и зарабатывают награды в токенах GNO, комиссии за газ за транзакции в сети выплачиваются в другой криптовалюте, xDAI, которая обычно приобретается со стейблкоином Dai от MakerDAO через специальное мостовое решение — 

Экосистема гнозирования

Помимо 200 000 участников сообщества валидаторов и около 200 DApp, работающих на платформе, экосистема Gnosis также включает несколько организаций, имеющих фундаментальное значение для развития и успеха проекта — GnosisDAO, Gnosis Studios, GnosisVC и Gnosis Labs.

GnosisDAO — это децентрализованная организация управления на платформе, работающая на базе держателей токена управления GNO. DAO был создан в 2020 году для полной децентрализации контроля над платформой и превращения её в проект, полностью управляемый сообществом пользователей. GnosisDAO использует многоэтапный процесс управления, в рамках которого обсуждения инициируются и рассматриваются на онлайн-форуме платформы. Обсуждения могут включать технические темы, правила протокола, распределение грантов DAO и многое другое.

Если обсуждаемая проблема приносит достаточную тягу, может быть создан опрос на форуме, в котором пользователи могут проголосовать. Если этот опрос на форуме даёт достаточное количество голосов, процесс переходит к заключительному этапу, на котором держатели GNO голосуют за одобрение или отклонение предлагаемого действия.

Gnosis Ventures (Студии и капитал)

Gnosis Studios — это инновационная лаборатория, созданная платформой для разработки и инкубации перспективных веб3-приложений и инфраструктурных решений. Одним из решений, запущенных через Gnosis Studios, является децентрализованный платежный протокол Gnosis Pay и персональная платформа обмена валют Circles.

Успешное отделение Gnosis Studios включает в себя 

GnosisVC — это фонд венчурного капитала (ВК), созданный проектом Gnosis для инвестирования в проекты Web3 на ранней стадии, особенно в таких сферах, как финансовые услуги, 

 (RWA) и инфраструктура блокчейна. GnosisVC может похвастаться обширным портфелем с 2019 года. В 2020 году одним из многочисленных проектов, в которые инвестировался фонд, был MakerDAO, ставший стратом DeFi-сектора.

Последние инвестиции фонда включают такие проекты, как самокастодиальное приложение кошелька Zeal, 

  Это лишь небольшая часть инициатив Web3, добавленных в портфель в течение 2024 года. Согласно информации на веб-сайте Gnosis, фонд VC только в 2024 году инвестировал более десятка проектов и десятки проектов за последние пять лет.

Лаборатории гнозирования

Gnosis Labs — это центр разработки, в котором сначала тестируются, итерируются и совершенствуются экспериментальные Web3-проекты, прежде чем будут приняты решения по их будущему потенциалу. Центр уделяет особое 

внимание инициативам в области 

 (ИИ) и в первую очередь предназначен для развития инноваций и революционных открытий на стыке ИИ и блокчейнов.

Чтобы подчеркнуть приверженность ИИ, Gnosis Labs создала специальное подразделение Gnosis AI для изучения и разработки проектов в таких сферах, как платежи между агентами и умные прогнозы. ИИ-технологии Gnosis — это ключевая инициатива в рамках всей платформы Gnosis 3.0, которая является основным этапом развития проекта, предназначенного для внедрения платформы в основной мир Web3.

Что такое токен гнозуса (GNO)?

GNO — это токен Gnosis для стейкинга и 

. Валидаторы вносят в стейкинг GNO, чтобы получить право на обработку блоков транзакций в сети Gnosis Chain, а более широкое сообщество держателей GNO может участвовать в голосовании по управлению на платформе. Как уже упоминалось ранее, эти голоса представляют собой последний этап многоэтапного процесса управления, в рамках которого предлагаемые изменения или улучшения платформы сначала рассматриваются на форуме Gnosis и могут перейти к окончательному голосованию с участием держателей токенов GNO.

Изначально токен GNO был выпущен на Ethereum с общим и максимальным предложением в 10 миллионов. Таким образом, GNO был разработан как 

В апреле 2022 года сообщество Gnosis проголосовало за сокращение общего предложения токена до 3 миллионов GNO. Эта функция ограничения предложения оставалась на месте после сокращения предложения, а максимальная эмиссия также была установлена на уровне 3 миллионов GNO.

Где купить криптовалюту для коррекции гнозита (GNO)

 в качестве бессрочного USDT контракта (GNOUSDT).

Прогноз цены на криптовалюту

По состоянию на 9 января 2025 года токен GNO торговался по цене $253,10, или на 60,7% ниже, чем его ATH в $644,20 8 ноября 2021 года, и на 3580,5% выше, чем его ATL в $6,88 13 марта 2020 года.

Долгосрочные прогнозы цен для GNO обычно бычьи.Цифровая цена CoinPrice 

 в $835,83 в 2027 году и $1275,52 в 2030 году, в то время как CoinCodex 

 среднем составит $319,29 в 2027 году и $1199,07 в 2030 году.

Жизнерадостное сообщество Gnosis, основанное в первые годы революции DApp, продолжает расти, а его армия валидатора на 200 000 человек предлагает пользователям и разработчикам уникальные преимущества децентрализации. Большая часть успеха протокола Gnosis за годы может быть связана с моделью с двумя токенами, в которой xDAI является газовым токеном, а GNO — токеном стейкинга и основным активом для управления сообществом.

Благодаря огромной сети валидаторов, стабильности, обеспечиваемой моделью «стейблкоин для газа», и проверенному временем успеху на рынке проект Gnosis вряд ли затуманится в ближайшее время — если говорить меньше!

Средний

Гноз (GNO): Объединение Web3-технологий с удобством использования

Revolut сотрудничает с Pyth Network и вносит свои достоверные данные о ценах в экосистему децентрализованных финансов (DeFi), что знаменует собой значительный шаг в переходе к традиционным и децентрализованным финансам. 

Самый высокий результат за день — Neo (GAS)

S&P 500 вырос на 0,16% по мере стабилизации рынка облигаций после продажи в казначействе США. Однако в четверг после того, как Федеральная резервная система подчеркнула повышенный риск инфляции, фьючерсы на акции в США упали, что потенциально замедлит ослабление политики. Индексы Coindesk, индекс, измеряющий более широкую эффективность криптовалютного рынка, снизились на 2,68%, а биткоин и эфир упали на 2,63% и 2,08%, соответственно, за последние 24 часа.

Сегодняшний топ-производитель — GAS, который вырос на 31,6% после запуска Escape the Matrix — блокчейна на базе ИИ от Neo с призовым пулом $30 000+.

Neo (GAS), запущенный в 2014 году, — это блокчейн, который позволяет умной экономике с цифровыми активами, смарт-контрактами и консенсусом в отношении dBFT, стимулируя децентрализованную разработку приложений и рост экосистемы. «

 — это блокчейн-игра на основе ИИ на Neo X, где мы предлагаем призовой пул на $30 000+.

 Игроки решают проблемы с помощью взаимодействия с несколькими AI-агентами, а комиссии вносят вклад в призовой пул. Первый победитель получит 80% приза с 9 по 14 января 2025 года, а 20% пожертвовано Freysa. Для игры необходим кошелёк Neo X и токены GAS.

Ознакомьтесь с актуальными ценами, графиками и данными бессрочных

 и вносит свои достоверные данные о ценах в экосистему децентрализованных финансов (DeFi), что является значительным шагом в переходе к традиционным и децентрализованным финансам. Будучи издателем Pyth, Revolut поделится своими ценовыми данными о цифровых активах для повышения прозрачности и надёжности на рынках цифровых активов, что принесёт пользу как DeFi-приложениям, так и рынкам капитала Web3. Это сотрудничество позволяет Revolut расширять криптовалютные операции, а технология Oracle от Pyth позволяет финансовым организациям безопасно взаимодействовать с пространством Web3. Партнёрство прокладывает путь к более прозрачным, справедливым и доступным финансовым рынкам.

Ознакомьтесь с актуальными ценами, графиками и данными 

Вчера данные BTC для спотового ETF показали общий поток в размере -$444,8 млн, при этом GBTC составлял -$8,9 млн, а не-GBTC — -$435,9 млн.

Ознакомьтесь с актуальными ценами, графиками и данными бессрочных 

SoSoValue, платформа для исследований криптовалют на базе ИИ, запустила 

 где пользователи могут зарабатывать очки (Exp), выполняя простые задания. Программа запущена после финансирования SoSoValue в размере $15 млн. Чтобы присоединиться, зарегистрируйтесь с кодом приглашения и выполните такие задания, как подписка на X, публикация и ретвитинг. Дополнительные очки можно заработать, подключив аккаунты, установив приложения и ежедневно регистрируясь.

Начинающий

Революционные партнёры с Pyth Network объединяют традиционные и децентрализованные финансы

Узнайте, что такое Управление частным капиталом на Bybit, и узнайте, как начать работу с ним уже сегодня.

Высокодоходные инвесторы в криптовалютном пространстве сталкиваются с уникальными трудностями в развитии цифровых активов. Именно поэтому сервис Управление частным капиталом (PWM) от Bybit открывает новые пути к процветанию с помощью эксклюзивного сервиса, предназначенного для клиентов с высоким капиталом.

В этом руководстве рассматривается, как PWM Bybit объединяет индивидуальные инвестиционные стратегии, профессиональный опыт и рыночные знания, чтобы помочь квалифицированным инвесторам достичь финансовых целей.

Что такое управление частным капиталом на Bybit?

 — это эксклюзивная инвестиционная услуга, которая предоставляет клиентам с высоким капиталом персонализированные стратегии портфеля, доступ к специальным частным средствам и специализированных инвестиционных менеджеров, которые создают индивидуальные планы на основе индивидуальных предпочтений и целей.

Как работает управление частным капиталом Bybit?

Кредитные клиенты могут начать PWM-путешествие на Bybit, заполнив форму обратной связи или обратившись непосредственно в команду по адресу wealth@bybit.com. После подтверждения вашего права вы получите доступ к самой профессиональной услуге управления капиталом в криптовалютном пространстве.

Персональный инвестиционный менеджер свяжется с клиентами индивидуально и предложит им индивидуальные инвестиционные планы в соответствии с их предпочтениями. Эти планы объединяют исключительные финансовые продукты Bybit с тщательно подобранными частными средствами от надёжных управляющих активами, которые помогают достичь диверсифицированных инвестиционных целей и оптимизировать эффективность портфеля.

Клиенты также получают уникальные решения по ликвидности, основанные на их личных инвестиционных потребностях, при этом все активы безопасно управляются на платформе Bybit. Чтобы клиенты были в курсе событий на рынке, PWM Bybit проводит регулярные семинары по анализу рынка, которые охватывают актуальные тренды в криптовалютах и новые инвестиционные возможности.

Преимущества управления частным капиталом на Bybit

PWM Bybit предоставляет ключевые преимущества для максимального увеличения и защиты ваших инвестиций в цифровые активы.

Индивидуальное распределение инвестиций

Клиенты Bybit с ШИМ получают индивидуальные инвестиционные стратегии, соответствующие их точным финансовым целям и допустимым рискам. Сервис легко интегрирует исключительные финансовые продукты Bybit с тщательно подобранными частными средствами от надежных управляющих активами, создавая оптимизированные портфели для уникальных целей каждого клиента.

Инвестиционные менеджеры постоянно отслеживают и корректируют стратегии для получения новых возможностей при сохранении параметров риска. Такой активный подход к управлению гарантирует, что портфели соответствуют рыночным условиям и целям клиентов на протяжении всего инвестиционного пути.

Повышенная прибыль и гибкость

ШИМ-клиенты Bybit получают доступ к премиум-инвестиционным возможностям помимо стандартных платформ. Эти эксклюзивные опционы включают сложные торговые стратегии и специализированные инвестиционные механизмы, разработанные для обеспечения высокой доходности инвестиций.

Сервис также предлагает уникальные решения для ликвидности, соответствующие инвестиционным требованиям каждого клиента. Такая гибкость в сочетании с профессиональным управлением гарантирует гибкость и оптимизацию портфеля в различных рыночных условиях.

Безопасность и надёжность активов

Все активы в PWM управляются в безопасной платформе Bybit, обеспечивая высочайший уровень безопасности цифровых активов клиентов. Надёжные меры безопасности и профессиональное управление портфелем Bybit обеспечивают уверенность клиентов в том, что их инвестиции защищены, поскольку они работают над достижением финансовых целей.

Такое сочетание надёжных протоколов безопасности и профессионального надзора создает надёжную среду для управления капиталом. Каждый аспект сервиса разработан для поддержания высочайших стандартов защиты активов и эксплуатационной надежности.

Четкие рыночные данные

Клиенты с ШИМ-управлением Bybit получают привилегированный доступ к экспертному анализу рынка, а также регулярно проводят семинары, на которых открываются новые возможности. Это профессиональное руководство помогает клиентам понять динамику и тренды рынка, что позволяет им принимать обоснованные решения о стратегии портфеля и сроках.

Как начать работу с сервисом Управление частным капиталом Bybit

Свяжитесь с командой Bybit PWM

главную страницу Управление 

. Заполните форму обратной связи и отправьте письмо по адресу 

Пройти начальную консультацию

. Запланируйте встречу с менеджером по инвестициям в PWM, который обсудит с вами ваши инвестиционные цели и рассмотрит доступные варианты.

Разработайте портфельную стратегию

. Вместе со своим менеджером создайте индивидуальный инвестиционный план на основе вашей консультации.

. Просмотрите свой индивидуальный инвестиционный план в 

Подписаться на индивидуальный инвестиционный план

. Проверьте и одобрите свою инвестиционную стратегию.

. Финансируйте аккаунт и нажмите 

» на все продукты, перечисленные в вашем индивидуальном инвестиционном плане.

Стоит ли попробовать сервис управления частным капиталом Bybit?

PWM Bybit идеально подходит для высокодоходных криптовалютных инвесторов, которые ценят персонализированные услуги и профессиональное управление портфелем. Рассмотрите эту услугу, если:

Важно отметить, что сервисы Bybit с ШИМ-управлением должны соответствовать определенным критериям и могут быть доступны не во всех регионах. Прежде чем продолжить, потенциальные клиенты должны тщательно оценить свои инвестиционные цели.

Благодаря индивидуальному обслуживанию и профессиональному опыту сервис Управление частным капиталом Bybit меняет подход к криптоинвестированию состоятельных клиентов Его индивидуальные инвестиционные стратегии, доступ к эксклюзивным возможностям и комплексным мерам безопасности предлагают сложное решение для инвесторов, желающих оптимизировать свой портфель цифровых активов, сохраняя при этом контроль над инвестиционным путешествием.

Управление частным капиталом Bybit: Индивидуальные пути к процветанию

Ripple использует стандарт Chainlink для улучшения полезности и доступа к стейблкоину Ripple USD (RLUSD) в DeFi.

Самый популярный трейдер за день — DeepBook (DEEP)

S&P 500 упал на 1,11% по мере роста доходности и инфляции казначейства на рынках, а технологические и ИИ акции стали причиной падения. Индексы Coindesk, индекс, измеряющий более широкую эффективность криптовалютного рынка, снизились на 6,05%, а биткоин и эфир упали на 5,67% и 8,17% соответственно за последние 24 часа.

Самым успешным сегодня является DEEP, который вырос на 4,2% после объявления о сотрудничестве между DeepBook и NAVI Protocol, что повышает эффективность токенов DEEP в экосистеме Sui DeFi.

DeepBook (DEEP), запущенный в 2023 году, является нативным уровнем ликвидности для экосистемы Sui и использует систему центральной книги лимитных ордеров для исполнения сделок. Он ориентирован на высокую пропускную способность, минимальное проскальзывание и низкие комиссии. 

, что позволяет пользователям использовать токены DEEP в качестве обеспечения для займа из 19 других активов, что повышает их полезность в экосистеме Sui DeFi.

спотовых контрактов на бессрочные контракты 

 для улучшения полезности и доступа к стейблкоину Ripple USD (RLUSD) в DeFi. Используя ценовые каналы Chainlink, Ripple теперь может предоставлять безопасные и надёжные данные о ценах для RLUSD на блокчейне Ethereum, что позволяет интегрировать его в такие приложения DeFi, как торговля и кредитование. Это сотрудничество позволяет Ripple предлагать высококачественные оффчейн-данные для ускорения внедрения RLUSD. Децентрализованная инфраструктура Chainlink обеспечивает безопасность, защиту от несанкционированного доступа и точную цену, что поддерживает расширение RLUSD как на институциональных, так и на децентрализованных рынках.

Ознакомьтесь с актуальными ценами, графиками и данными по 

бессрочным контрактам 

 и спотовым контрактам 

Вчера спотовые ETF BTC пережили общий отток $543,7 млн, включая $125,4 млн от GBTC и $418,3 млн от источников, не относящихся к GBTC.

 предлагает 50 бесплатных очков лояльности за выполнение простых заданий, таких как подписка на X, повторная публикация и присоединение к Discord. Чтобы иметь право на участие, участники должны присоединиться к телеграмме с PIN-кодом и иметь балл гуманитарности Galxe, паспорт или подписку. Продолжайте играть, чтобы заработать больше очков и получить право на участие в будущем эйрдропе.

Ripple расширяет возможности RLUSD в DeFi благодаря интеграции ценовых лент Chainlink

Bybit Learn

Инвестирование

Трейдинг

Сравните плюсы и минусы инвестиций в криптовалюты с акциями, включая риски, регулирование и потенциальную прибыль.

EN_2409-T35020_Learn_Read_to_Earn_728x90.png

Skinny_Banner-1600x400.webp

За последние несколько лет криптовалюты стали популярным и широко торгуемым классом активов. Несмотря на то, что крипторынок по размеру и торговому объёму по-прежнему находится далеко за пределами фондового рынка, за последние годы он достиг впечатляющего роста, и многие инвесторы всё больше ценят уникальные преимущества этого молодого класса активов. Среди этих преимуществ — более высокая потенциальная прибыль, при этом биткоин (BTC) в последние годы значительно 

, низкий уровень препятствий для входа, широкий выбор активов и независимость от центрального органа управления.

Несмотря на эти преимущества, многие инвесторы обеспокоены уровнями регулирования как для криптовалют, так и для своей торговли. Некоторые инвесторы привыкли к строго регулируемому фондовому рынку и считают криптовалюту слишком рискованной для своего вкуса. Тем не менее, за последние несколько лет уровни регуляторного контроля и надзора, применяемые к криптовалюте, значительно выросли, и границы между криптовалютой и акциями стали все более размытыми. 

Несмотря на то, что криптовалюты по-прежнему менее регулируются, чем традиционные классы активов, такие как акции, облигации, товары и форекс, теперь они работают в гораздо более четкой и строгой регуляторной системе, которая позволяет большему количеству инвесторов, включая тех, кто традиционно застрял на фондовом рынке, воспользоваться уникальными преимуществами криптовалюты.

Поскольку криптовалюта всё чаще принимается в качестве жизнеспособной формы инвестиций, многие инвесторы и трейдеры теперь интересуются, может ли торговля криптовалютами обеспечить преимущество перед торговыми акциями или какие-либо преимущества в качестве дополнения к торговым акциям. В этой статье мы рассмотрим два основных класса активов современного финансирования — криптовалюту и акции, — которые помогут вам более точно ответить на эти вопросы.

Что такое криптовалюта?

 — это цифровые активы, которые обычно распределяются по 

 — сетям, чьи операции и безопасность обеспечены 

 между многими (часто тысячами) независимыми сетевыми узлами. В этих сетях криптовалюты используются в качестве актива, непосредственно используемого для обеспечения децентрализованного консенсуса и ончейн-безопасности.

Кроме того, криптовалюты действуют как цифровые валюты для обмена и хранения стоимости в отдельных блокчейнах. Помимо использования в ончейне, криптовалюта также используется за пределами блокчейн-сетей в качестве цифровой валюты, доступной для торговли как на централизованных биржах (CEX), так 

На самом деле, торговля криптовалютой через CEX стала крупной деятельностью для многих трейдеров и инвесторов благодаря использованию системы книг 

, которая в значительной степени напоминает систему традиционных фондовых рынков. Эта структура создала новый и динамичный рынок во всей финансовой экосистеме. На момент написания этой статьи (21 октября 2024 года) общая рыночная капитализация всех криптовалют составляет более $2,48 триллиона, что затрудняет игнорирование крипторынка.

Два больших события: Биткоин и Ethereum

Первый и всё ещё крупнейший в мире криптовалютный актив — BTC, который чаще всего называют 

 — был запущен в начале 2009 года. Хотя в течение многих лет после рождения биткоина были представлены тысячи криптовалют, ни одному из них не удалось покорить первопроходца криптовалютного мира. Биткоин по-прежнему поддерживает чуть более половины (54%) рыночной капитализации в $2,48 триллиона, которая составляет весь крипторынок. BTC, находящийся в блокчейне биткоина, используется для защиты работы сети, оплаты ончейн-комиссий за транзакции и хранения и перевода стоимости.

Ethereum (ETH) — это второй по величине актив крипторынка, который составляет около 13% от общей рыночной капитализации

 ETH, которую часто называют Ether, выполняет те же основные функции на собственном блокчейне Ethereum, что и BTC в сети биткоинов, обеспечивая безопасность работы сети, действуя как средство оплаты ончейн-комиссий за перевод и используя их для хранения и перевода стоимости. Однако блокчейн Ethereum имеет дополнительную функциональность, которой в значительной степени не хватает биткоина — возможность поддерживать 

 (DApp), блокчейн-приложения на основе сложной программируемой логики через 

. ETH, а также множество криптовалют, присущих этим приложениям, обычно можно использовать для оплаты комиссий за транзакции в DApp.

Дуэт биткоинов и Ethereum доминируют в рейтинге капитализации криптовалютного рынка, вместе занимая около двух третей всей капитализации крипторынка.

Акции — это регулируемые финансовые активы, которые дают владельцам право на долю в собственности публичной компании. Они торгуются на таких регулируемых фондовых биржах, как Нью-Йоркская фондовая биржа (NYSE), Лондонская фондовая биржа (LSE) и Nasdaq-100 (NDX). В США основным регулятором для фондовых бирж является Комиссия по ценным бумагам и биржам (SEC).

Право собственности на акции может дать вам право на получение дивидендов, распределенных компанией, которой вы являетесь частичным владельцем. Однако выплата дивидендов не является обязательством для публичной компании, и во многих случаях инвесторы не получают этого преимущества в течение многих лет, если никогда. Просто спросите любого владельца акций Tesla (TSLA), компании, которая, как известно, никогда не платила дивиденды.

Однако многие инвесторы на фондовом рынке не полагаются и даже не ожидают дивидендов от своих активов. Типичный владелец акций рассчитывает на повышение цены своих акций, чтобы получить прибыль.

Владение акциями также может служить косвенным способом инвестирования в определённый товар. Например, некоторые инвесторы, которые хотят включить в свои портфели золотые активы, могут выбрать акции таких компаний, занимающихся добычей золота, как Newmont Corporation (NEM), Barrick Gold Corporation (GOLD), Gold Fields Limited (GFI) и многое другое.

Сравнение криптовалюты и акций: Сходства и различия

И криптовалюты, и акции торгуются в основном на специальных платформах на основе книг ордеров — на фондовых биржах в случае с акциями и на CEX в случае с криптовалютами. Небольшое количество сделок с акциями происходит за пределами бирж как на частном, так и на внебиржевом (OTC) рынках. Однако большая часть торгового объёма на биржах происходит на биржах. Аналогичным образом, скромная доля (обычно около 10–15%) криптовалютных сделок происходит на DEX на базе блокчейна, а оставшаяся сделка проходит через платформы CEX.

И криптовалюта, и акции могут быть ценными активами для диверсификации портфелей. Популярной стратегией является объединение этих двух классов активов для формирования хорошо диверсифицированной инвестиционной позиции. Кроме того, оба рынка предлагают инвесторам широкий выбор решений. По состоянию на середину октября 2024 года существует около 60 000 открытых акций компаний, при этом на крупнейшей в мире бирже по рыночной капитализации (NYSE) листинг занимает около 2300 из этих компаний. Между тем, количество криптовалют далеко не является тривиальным — примерно 15 000 на данные CoinGecko.

Как криптовалюты, так и акции могут включать мошенничество и недооцененные тактики со стороны компаний и организаций, стоящих за ними. На криптовалютных рынках 

 являются наиболее популярной формой мошенничества. Обычно эмитент криптовалюты быстро выводит всю ликвидность и поддержку актива, оставляя инвесторам бесполезные монеты. На фондовом рынке инсайдерская торговля, при которой некоторые инвесторы и группы торгуют акциями с использованием закрытой информации, которая даёт им несправедливое преимущество перед другими участниками рынка, является распространенной проблемой.

 перед инвестированием в акции или криптотокены обязательно для всех инвесторов, которые хотят избежать жертв такого мошенничества.

В среднем криптовалюты имеют значительно более высокий уровень 

 чем акции. Хотя эта реальность делает криптовалюту относительно рискованным типом активов, она также означает более высокую потенциальную прибыль. Однако это не обязательно так во всех сценариях. Например, в течение длительных периодов времени некоторые акции, особенно в технологическом секторе, могут демонстрировать большую волатильность, чем более стабильные криптовалюты, такие как биткоин.

Стоковый рынок строго регулируется, в то время как криптовалюты в настоящее время работают в среде с гораздо более низким надзором со стороны регулирующих органов. Однако следует отметить, что в последние годы уровень регулирования на криптовалютных рынках постепенно вырос. Такие регуляторные органы, как США, SEC, всё чаще обращают внимание на криптовалюту. 

Хотя некоторым пуристам децентрализации в криптоиндустрии это не нравится, в результате ужесточения правил криптовалюты попали в финансовый мейнстрим с помощью таких продуктов, как 

Акции дают право каждому из их держателей на долю собственности компании. Компания, включая её активы, является базовым юридическим лицом, принадлежащим акционеру. В отличие от этого, большинство криптовалют не предоставляют частичное владение платформой или приложением блокчейна, с которого была выпущена криптовалюта. Исключениями из этого принципа являются 

, которые могут имитировать полезность акций, предоставляя права собственности в отношении нативных криптопроектов. Тем не менее, на конец 2024 года полный нормативный статус токенов безопасности по-прежнему остается серой зоной.

Фондовые рынки намного старше и более зрелы, чем криптовалютные рынки. Первые фондовые биржи появились несколько столетий назад, а старейшая — Амстердамская фондовая биржа (AEX, теперь называемая Euronext Amsterdam) — была основана в 1602 году. С XIX века торговля акциями является основным компонентом мировой финансовой системы. В отличие от этого, первая (и теперь нечеткая) платформа, которая способствовала торговле криптоактивами — Bitcoinmarket.com и Mt. Gox — появилась только в 2010 году, примерно через год после запуска биткоина.

Плюсы и минусы инвестиций в криптовалюту и акции

Плюсы и минусы инвестиций в криптовалюту

Ключевые преимущества инвестирования в криптовалюту включают в себя, как правило, более высокий потенциал для получения прибыли, круглосуточные рынки криптовалют и возможность диверсифицировать свои инвестиции от чрезмерной зависимости от акций. Последний момент особенно важен для инвесторов, которые склонны концентрировать свои активы исключительно на акциях и облигациях, увеличивая зависимость от этих рынков. Некоторые криптоинвесторы также высоко ценят возможность владеть и торговать активами независимо от контроля централизованных органов.

Среди недостатков инвестиций в криптовалюту — высокий уровень риска/волатильности, отсутствие полного регулирования и потенциальная уязвимость некоторых блокчейнов для технологических взломов. Из-за более низких торговых объёмов, чем на фондовых рынках, на криптовалютные рынки также могут влиять 

 — участники рынка, которые контролируют большие доли определённого криптоактива, предоставляя им больше кредитного плеча для манипулирования его ценами. Влияние китов больше беспокоит монеты с меньшей капитализацией, чем такие активы, как биткоин, Ether или другие крупные криптовалюты со значительными торговыми объёмами.

Плюсы и минусы инвестиций в акции

Инвестиции в акции обеспечивают такие преимущества, как низкая волатильность/риск, более высокая защита от нормативных требований, осведомленность (для многих инвесторов) и более низкая частота случаев прямого мошенничества. Кроме того, фондовый рынок прочно зарекомендовал себя и имеет долгую историю данных. Это позволяет инвесторам и трейдерам применять проверенные временем торговые стратегии и подходы.

Основными недостатками инвестиций в акции являются более низкий потенциал для получения прибыли, ограниченное количество торговых часов и более высокие препятствия для входа для небольших инвесторов. Хотя можно начать торговать криптовалютой с минимальными инвестициями (в буквальном смысле несколько долларов), торговые акции предполагают более высокие требования к начальным инвестициям, часто сопровождаются множеством комиссий за настройку и брокерские услуги, а также могут иметь более строгие требования к идентификации и квалификации, особенно при торговле акциями на международном уровне.

Сравнение криптовалюты и акций: Какие инвестиции лучше всего вам подходят?

Причины для торговли криптовалютой

Вы можете торговать криптовалютой, чтобы воспользоваться потенциально высокими коэффициентами доходности, низкими препятствиями для входа и потенциалом диверсификации портфеля с высоким капиталом. Чтобы начать торговать криптовалютой, рекомендуется открыть аккаунт на установленной бирже со значительными торговыми объёмами и достаточным количеством доступных активов. Bybit является одной из крупнейших платформ CEX в мире и 

 различные способы торговли криптоактивами, включая спотовую 

 продукты, такие как стандартные фьючерсные контракты, бессрочные фьючерсы и опционы.

Причины для торговли акциями

Вы можете торговать акциями, если предпочитаете средства защиты, предлагаемые высокорегулируемым рынком, и хотите оставаться в пределах знакомой среды. Обратите внимание, что большинство инвесторов, верящих в силу диверсификации портфеля, распределяют свои средства на различные классы активов, включая акции, криптовалюту, товары, форекс, облигации и многое другое. Таким образом, выбор одного класса активов редко происходит по сравнению с другим.

Для инвесторов, заинтересованных в торговле различными классами активов и использовании единой среды, Bybit предлагает 

Сравнение криптовалюты и акций: Что лучше для инвестирования?

Получайте ежедневные обновления о криптовалютах и трейдинге

Получайте ежедневные обновления о криптовалютах и трейдинге